作者：上海財經(jīng)大學財經(jīng)研究所所長、自由貿(mào)易區(qū)研究院院長　趙曉雷

　　國務院《進一步深化中國（上海）自由貿(mào)易試驗區(qū)改革開放方案》對上海自貿(mào)試驗區(qū)實施范圍擴展后的第二階段深化改革開放做出部署，要求上海自貿(mào)試驗區(qū)力爭建設成為開放度最高的投資貿(mào)易便利、貨幣兌換自由、監(jiān)管高效便捷、法制環(huán)境規(guī)范的自由貿(mào)易園區(qū)。上海自貿(mào)試驗區(qū)第二階段的建設要根據(jù)這一目標從三個維度推進。

　　1．繼續(xù)將制度創(chuàng)新作為主體建設任務深化推進的主線。

　　制度創(chuàng)新進一步深化推進的路徑是：以法治為底線的市場綜合監(jiān)管體制；以管理服務為職責的政府行政管理體制；以信用信息為基礎的社會監(jiān)督自律體制；以執(zhí)法聯(lián)動、措施協(xié)同為機制的綜合執(zhí)法體系，構成完善城市管理和市場監(jiān)管的制度模塊。要著力于制度設計、制度建設、制度運行、制度維護等關鍵環(huán)節(jié)，形成擴大開放→營商環(huán)境→風險監(jiān)管為體系的制度模塊，使制度創(chuàng)新沿著點（試驗點）、線（管理條線）、面（綜合管理界面）全面覆蓋。通過以上“深耕試驗區(qū)”路徑，使上海自貿(mào)試驗區(qū)成為與國際投資貿(mào)易通行規(guī)則相銜接的制度高地，吸引全球高端要素和產(chǎn)業(yè)集聚。

　　2．以功能培育為引領推進制度政策創(chuàng)新先行先試。

　　自貿(mào)試驗區(qū)的主要任務和措施有兩個層面：一是把擴大開放與體制改革相結合；二是把培育功能與政策創(chuàng)新相結合。兩個層面互相聯(lián)系，但第二個層面更注重圍繞新的業(yè)態(tài)功能培育、產(chǎn)業(yè)轉型升級、發(fā)展方式轉變，努力形成促進投資、貿(mào)易和創(chuàng)新的政策支持體系。以功能培育為引領推進制度政策創(chuàng)新可以帶動形成新的產(chǎn)業(yè)鏈，包括國際投資、國際貿(mào)易、國際航運、國際金融。這些新的產(chǎn)業(yè)鏈又會衍生出更多的服務業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈和創(chuàng)新型產(chǎn)業(yè)鏈，很大一個市場就培育出來了，新的就業(yè)機會及收入流就產(chǎn)生了。這正是以市場和企業(yè)為主體的經(jīng)濟新常態(tài)下的發(fā)展方式轉變。而且，這些處于價值鏈高端的產(chǎn)業(yè)鏈做大了，就可以對國際貿(mào)易、國際航運、國際金融有影響力和話語權，有利于參與引領國際經(jīng)貿(mào)新規(guī)則的制定和新秩序的形成。

　　自貿(mào)試驗區(qū)把企業(yè)作為重要主體，培育功能與政策創(chuàng)新相結合，在風險可控條件下深化推進投資開放、貿(mào)易便利化及金融開放創(chuàng)新建設，適應進一步擴大開放和完善現(xiàn)代市場經(jīng)濟體制需要。具體事項包括進一步擴大投資領域開放，有效推進貿(mào)易發(fā)展方式轉變，深化金融領域開放創(chuàng)新。

　　配合實行外商投資準入前國民待遇和負面清單管理模式，進一步取消或放寬投資者資質要求、外資股比限制、經(jīng)營范圍限制等準入特別管理措施，吸引更多具體項目落地，提高擴大服務業(yè)開放23項措施的項目飽和度。同時實施2014年國務院批準的新一輪31項擴大開放措施。對外投資服務促進體系需進一步完善。對外直接投資統(tǒng)計和年檢工作及多部門共享的信息監(jiān)測平臺建設加快推進。爭取在2015年設立境外投資股權投資母基金。

　　進一步推動貿(mào)易轉型升級。重點任務一是積極培育貿(mào)易新型業(yè)態(tài)和功能。離岸貿(mào)易、期貨保稅交割需要進一步拓展，相關的稅收政策及監(jiān)督制度要積極研究并實施。二是繼續(xù)推進與貿(mào)易發(fā)展方式轉變相適應的監(jiān)管服務制度創(chuàng)新。國際貿(mào)易單一窗口要擴大試點范圍，盡快形成有效的制度和運行模式。貨物狀態(tài)分類監(jiān)管制度啟動實施。國際中轉集拼業(yè)務及監(jiān)管制度有效運作。國際貿(mào)易結算中心試點實質性啟動。

　　深化金融領域開放創(chuàng)新。重點任務一是加快金融制度創(chuàng)新。深化推進資本項目可兌換的開放創(chuàng)新，包括跨境雙向人民幣資金池、人民幣跨境借款、跨境投融資匯兌便利政策等進一步擴展和深化；有效實施《中國（上海）自由貿(mào)易試驗區(qū)分賬核算業(yè)務境外融資與跨境資金流動宏觀審慎管理實施細則（試行）》，促進貿(mào)易投資便利化。二是增強金融服務功能培育。進一步推進金融服務業(yè)對符合條件的民營資本和外資金融機構全面開放。加快推進面向國際的金融市場平臺建設，提升資本市場開放水平。

　　3．創(chuàng)新試點對接國家戰(zhàn)略的制度平臺。

　　上海自貿(mào)試驗區(qū)要繼續(xù)準確把握國家戰(zhàn)略意圖，積極大膽闖、大膽試、自主改，創(chuàng)新試點一系列技術含量高、創(chuàng)新要求高、戰(zhàn)略意義大的政策平臺，走在制度創(chuàng)新最前沿，力爭建設成為開放度最高的自由貿(mào)易園區(qū)。

　　針對中美BIT　談判、中歐　BIT　談判以及TPP、TTIP等國際投資貿(mào)易談判框架中的通行規(guī)則，根據(jù)國家利益原則以及制度經(jīng)濟條件，進一步深化推進與國際投資貿(mào)易通行規(guī)則相銜接的制度政策創(chuàng)新，包括外商控制的VIE結構監(jiān)管制度創(chuàng)新試點；　外國投資信息報告制度創(chuàng)新試點；競爭中立制度創(chuàng)新試點；防止利潤轉移和稅基侵蝕稅收制度創(chuàng)新試點（促進投資和貿(mào)易的稅收政策）；雙向開放的國際金融市場建設試點（科創(chuàng)版納斯達克市場、企業(yè)債券市場、跨境股權融資基金市場）。率先建立符合國際化、市場化、法治化要求的投資和貿(mào)易規(guī)則體系。

　　要選擇制度的鏈接端，用制度體系對接國家戰(zhàn)略。如銜接“一帶一路”選擇金融制度創(chuàng)新體系作為鏈接端；銜接長江經(jīng)濟帶選擇貿(mào)易便利化制度創(chuàng)新體系作為鏈接端；銜接長三角經(jīng)濟一體化選擇海關特殊監(jiān)管區(qū)向自貿(mào)區(qū)轉型制度創(chuàng)新體系作為鏈接端。要設計試驗組合型制度平臺創(chuàng)新，為國家頂層戰(zhàn)略提供制度-技術支持。包括“一帶一路”戰(zhàn)略國際金融鏈接端制度平臺（人民幣跨境支付系統(tǒng)+亞洲基礎設施投資銀行營運總部+金磚國家開發(fā)銀行總部）；　亞太自貿(mào)區(qū)（FTAAP）營運試驗區(qū)制度平臺（去關稅壁壘貿(mào)易自由化+BIT投資及權益保護規(guī)則+TPP競爭政策規(guī)則及爭端解決機制）。